Risk Management take care of your capital


HOME	TRADING DICTIONARY	OIL	W_GR_N	E-MINIS	US MARKETS	TRADING	ARTICLES
DayTrading \| Trading Plan \| Risk Management \| Stop Loss \| Time Frames \| Candlesticks \| Market Tools \| Trading Lesson \| Mentoring vs. Coaching \| SuperMontage O&E \| Options
Risk Management - RULES - TRENDLINES/SUPPORT&RESISTANCE Risk Management -- το μυστικο της επιτυχιας Μην μπερδευτε ενα καλο trade, με ενα που, απλα ειχαμε κερδη. Αυτην ηταν η σοφη εκφραση ενος μεγαλου fund manager! Εννοουσε οτι ενα καλο trade ειναι αποτελεσμα και καλης διαχειρησης ρισκου. Παρολο που καποιος Trader μπορει να καταληξη με ενα κερδοφορο trade, αυτο δεν σημαινει οτι ηταν και σωστο!! Το κακο ειναι οτι οι περισσοτεροι traders, μονο μαθαινουν με τον δυσκολο τροπο, και γινονται πιο πειθαρχημενοι μετα απο πολυ κακο trading και αφου χασουν αρκετα χρηματα. Ειναι θλιβερο αλλα πραγματικοτητα το οτι η ανθρωπινη μας φυση μας υπαγορευει την αναγκη να γευθουμε οι ιδιοι και να μας γινουν μαθημα τα δικα μας λαθη, πριν πιστεψουμε και μαθουμε απο τα λαθη των αλλων. Το μυστικο της επιτυχιας, σαν trader, δεν ειναι να μην κανει κανεις λαθη, ή να προσπαθει να τα αποφυγει. Απλα θα πρεπει να μαθει κανεις να κανει μικρα λαθη και να τα αξιοποιει ετσι ωστε να μην κανουν σοβαρες ζημιες οχι μονο στο κεφαλαιο του αλλα και στην ψυχολογια του. Ο παραπανω μανατζερ, απελυσε καποτε εναν trader, και αφορμη ηταν ενα πετυχιμενο trade, και εδωσε την παρακατω εξηγηση, για την αποφαση του. Ηταν μια αποφαση καλης διαχειρησης ρισκου. Παρολο που ο trader εκανε ενα επιτυχημενο trade, ρισκαρισε σε τετοιο σημειο, το οποιο δεν δικαιολογουσε οποιαδηποτε κερδη. Και αυτο μας λεει, οτι καποιος μπορει να ειναι απλα τυχερος εστω και για λιγο ειδικα οταν εχουμε Bull Market. Ο μανατζερ (ο οποιος ειχε πειθαρχια), ειδε οτι η αποφαση του να προσλαβει αυτον τον Trader, ηταν λαθος και φροντισε να “cut his losses" πριν χασει χρηματα και μπει σε κινδυνο το fund, σαν καλος και discipline trader. Στο μελλον, εαν βρεθειτε να κρατατε κερδη απο ενα παρομοιο trade, μην βιαστητε αν δωσετε συγχαρητηρια στον εαυτον σας. Μπορει να ειναι ωραια τα κερδη, αλλα τετοια κερδη ακολουθουνται απο μεγαλες χασουρες. Trade wisely, με σωστη διαχειρηση ρισκου, και σιγουρα με τον καιρο, θα ερθουν τα κερδη. Κερδη βασισμενα περισσοτερο στις ικανοτητες σας και λιγοτερο στην τυχη. Η μακροπροθεσμη επιτυχια δεν εχει να κανει με την τυχη, αλλα με τις ικανοτητες που αποκτουντε, την γνωση, αλλα και την πειθαρχια = “discipline" ?????? Πως αποκτιεται κατι τετοιο; Μα φυσικα ξεκινωντας απο την καθημερινη ζωη μας. Απο τις πιο ασημαντες καθημερινες συνηθειες, μεχρι τις πιο σοβαρες αποφασεις της ζωης μας. Εαν κανεις δεν μπορει να κοντρολαρει τον εαυτο του στην καθημερινη ζωη του, πως θα το κανει στο trading; Οι περισσοτεροι επιτυχημενοι traders, εχουν πολυ καλη & γρηγορη αντιληψη. Το κακο ειναι οτι δεν μπορει κανεις να αποφυγει το σημαντικοτερο “εξοδο” του trading, το οποιο δεν ειναι αλλο απο τον χρονο που χρειαζεται να διαθεσουμε ωστε να πετυχουμε. Δεν υπαρχει “shortcut", ο δρομος ειναι ενας. Υπαρχει βεβαια παντα η εκδοχη να παρουμε λαθος δρομο, οπου οχι μονο θα μας παρει περισσοτερο χρονο, αλλα και δεν θα μας οδηγησει πουθενα....& σιγουρα θα μας στοιχισει τα παντα....... [TOP] RULES Παρα πολλοι traders, προσπαθουν να φτιαξουν μια συλλογη απο κανονες που θα τους βοηθησει να πετυχουν στο trading. Αν και καθε trader, πρεπει να εχει τους δικους του καθαρα κανονες, κομμενους και ραμμενους στα μετρα του, παρακατω θα βρειτε μια λιστα με ευρυτερης εννοιας συμβουλες, που πιστευω θα σας βοηθησουν να φτιαξετε τους δικους σας rules αλλα και σε γενικες γραμμες μια ευκαιρια να δειτε αναλυτικοτερα την δικια μου φιλοσοφια. : q Κατ’αρχας μην ψαχνετε για την “μαγικη συνταγη”. Το καλο και επιτυχημενο trading δεν ειναι τιποτα αλλο απο απολυτη πειθαρχια και πολυ πειρα. q Αποφευγετε να συμμετεχετε, σε γκρουπς. Το trading δεν ειναι ομαδικο σπορ! Μακρυα απο stock-boards, chat-rooms, financial TV κλπ. Χρειαζεστε την αληθεια, & οχι τυφλη υποστηριξη απο τριτους που πιθανοτατα εξυπηρετουν τα δικα τους συμφεροντα. q Μαθετε να χανετε. Ειναι γεγονος οτι θα κερδισετε αλλα & θα χασετε κατα την διαρκεια του trading. Σιγουρα θα μαθετε περισσοτερα για το πως να κερδιζετε, χανοντας παρα κερδιζοντας. q Μην εμπιστευεστε γνωμες τριτων. Τα λεφτα σας ρισκαρετε, οχι αλλων. Καντε την δικη σας αναλυση, ακομα και οταν δεχεστε την γνωμη καποιας εγκυρης πηγης. q Μην πιστευετε στις εταιρειες. Το "Trading" δεν ειναι "Investing". Δωστε περισσοτερη προσοχη στα νουμερα και επιπεδα, παρα στις ανακοινωσεις τους. Αφηστε στους investors την στηριξη των συμφεροντων των μεγαλων.... q Ξεχαστε το σκεπτικο να πατσισετε ή να παρετε τα χρηματα σας πισω. Καθε trade, εγινε & τελειωσε ασχετα με το αποτελεσμα ειναι πια περελθον. Δεχτητε την χασουρα με αξιοπρεπια, και συνεχιστε το επομενο trade, με κεγαλυτερη προσοχη και πειθαρχια. q Μην ξανοιγεστε, στα βαθια!! Παιξτε συγκρατημενα (small share size), εαν το επωνυμο σας δεν ειναι “Buffet". Συγκεντρωθειτε στο να παιξετε το παιγνιδι καλα, οχι στο ποσα χρηματα θα βγαλετε. q Ποτε μην ξεχνατε την “πειθαρχεια”. Το να μαθετε τα βασικα ειναι πολυ ευκολο. Οι περισσοτεροι traders αποτυγχανουν λογω απωλειας πειθαρχιας, οχι ελλειψης γνωσης! q Μην κυνηγατε τα πληθη. Ακολουθηστε το δικο σας “τεμπο”. Ακολουθωντας τους αλλους, θα ειστε ειτε πολυ νωρις, ειτε πολυ αργα στις κινησεις σας. q Αποφευγετε κατι που ειναι ολοφανερο. Συνηθως τα πιο καλα patterns set-up, κρυβουν τις μεγαλυτερες χασουρες. Εαν κατι ειναι πολυ καλο για να ειναι αληθινο, τοτε πιθανοτατα ειναι παγιδα. q Μην αγνοειτε τις προειδοποιησεις. Μεγαλες χασουρες συνηθως ερχονται μετα απο μεγαλες προειδοποιησεις. q Μην μετρατε τα κερδη, πριν τα μαζεψετε απο το τραπεζι. Τα πραγματικα κερδη, μετραμε 3 μερες μετα το κλεισιμο μιας θεσης. Οι αγορες δινουν και οι αγορες τα παιρνουν πισω με μεγαλη μανια. q Μην ξεχνατε το trading plan σας. Παντα να θυμαστε γιατι πηρατε μια θεση, και μην αφηνετε αλλους (traders, volatility κλπ) να σας ξελογιαζουν. q Ξεχαστε την νοοτροπια του : “δουλεψα σκληρα αρα αξιζω να πληρωθω καλα”. Οι αγορες ειναι ο εργοδοτης σας, και πληρωνουν μονο οταν εχετε επιλεξει σωστα και το timing ειναι πολυ-πολυ καλο.... q Μην αγνοειτε την δαισθηση σας. Κατι ξερει και προσπαθει να σας το πει. Ακουστε την μακρινη φωνουλα του προστατη αγγελου σας. q Μην πεφτετε στην παγιδα των "indicators". Το πεπειραμενο ματι δεν αντικαθισταται με τιποτα. Κανενα συστημα δεν ειναι καλυτερο απο την απλη λογικη. q Μην μπερδευτε το “execution" με το “opportunity". Τα πιο ακριβα software συστηματα δεν θα σας κανουν πρωταθλητες. Ωραια χρωματα και αλλα τετοια κολπα, μπορει να σας κανουν πιο γρηγορο trader, ποτε δεν θα σας κανουν καλο trader. q Προσπαθηστε να μην ανακατευετε την προσωπικη σας ζωη με το trading. Βαλτε μια σειρα στην ζωη σας πριν ασχοληθειτε με τις χρηματιστηριακες αγορες (οποιεσδηποτε & οπουδηποτε και αν ειναι). q Το trading, ειναι σοβαρη δουλεια σαν οπιοδηποτε αλλο επαγγελμα, και ετσι πρεπει να αντιμετωπιζετε.... [TOP] TRENDLINES… SUPPORT & RESISTANCE… Οι “trendlines", ναι μεν ειναι απο τα πιο απλα εργαλεια της τεχνικης αναλυσης (ιστορια, μεγαλος & σταθερος ογκος συναλλαγων απαραιτητη προυποθεση για σωστη τεχνικη αναλυση), αλλα δεν παυουν να ειναι και τα πιο αποτελεσματικα! Τα τραβηγμα τετοιων γραμμων, μπορει να το αποκαλεσει κανεις τεχνη, και οπως καθε ζωγραφος, ετσι και καθε trader, στην ουσια τραβαει τις δικες του γραμμες. Αυτες οι γραμμες, γενικοτερα ενωνουν καποια υψηλα ή χαμηλα σημεια. Οι γραμμες που τραβαμε απο πανω προς τα κατω “downtrend", περνανε απο τα “υψηλα” των ραλλυ, συνεπως βρισκονται πανω απο την πορεια των μετοχων ή δεικτων στα διαγραμματα και αυτες που πανε απο κατω προς τα πανω “uptrend", ενωνουν τα χαμηλα σημεια των διορθωσεων ή υποχωρησεων, και ακριβως αντιστροφα βρισκονται κατω απο την πορεια των μετοχων ή δεικτων στα διαγραμματα. Οταν δε η πορεια των αγορων ειναι οριζοντια, ενωνουν τα υψηλα και χαμηλα στο συγκεκριμενο επιπεδο. Για το τραβηγμα μιας γραμμης “trendline", χρειαζεται να ενωσουμε το λιγοτερο δυο σημεια αντιστροφης της πορειας καποιου χρημ/κου προιοντιος. Εφοσον η τιμη κυμαινεται κατω (downtrend) ή πανω (uptrend) απο την γραμμη, αυτη θεωρειται ως ανεπαφη. Φυσικα αυτες οι γραμμες πολλες φορες παραβιαζονται (και αποκτουν αντιθετη ιδιοτητα), και το ποσο σημαντικη ειναι μια παραβιαση εξαρταται απο πολλους παραγοντες, αλλα και ποσο φερεγγυα ειναι μια τετοια γραμμη εξαρταται απο το μηκος, ποσα ειναι τα υψηλα ή χαμηλα σημεια, γωνια ανοδου ή καθοδου κλπ. Για παραδειγμα η καλυτερη γωνια ειναι αυτη των 45^ο η οποια προσφερει θα ελεγα την πιο καλη & solid γραμμη (τραβηξτε γραμμες διαφορων γωνιων, θα δειτε οτι οι γραμμες που πλησιαζουν τον καθετο ή οριζοντιο αξονα παραβιαζονται ευκολοτερα και με μεγαλυτερη αποκλιση). Η παραβιαση αυτων γραμμων, ακολουθειτε ειτε απο αντιστροφη πορεια ή απο μια πλαγια κινηση προς σταθεροποιηση (consolidation). Πολυ σημαντικο, να ειμαστε ευελικτοι, και να μην ψαχνουμε αποκλειστικα καποια συγκεκριμενα σημεια. TRENDLINES = SUPPORT & RESISTANCE, δηλαδη αντιπροσωπευουν “περιοχες” οπου εχουμε support & resistance ή αλλιως = στηριξη & αντισταση ή αγοραστες & πωλητες ή ζητηση & προμηθεια ή long & short ή πατωμα & ταβανι. Σημεια οπου τουλαχιστον θα σταματησει η υπαρχουσα πορεια των αγορων. Σπουδαιο ρολο παιζει το ποσο καλα γνωριζουμε, τις μετοχες ή δεικτες και την γενικοτερη ταση. Π.χ. σε Bear Market πρεπει να ειμαστε πιο ελαστικοι με την στηριξη, ενω σε Bull Market με την αντισταση. Συχνα εμφανιζονται σε σημεια με στρογγυλους αριθμους ($15, $20 ή 1500, 9000 κλπ), ομως σε ολα τα σημεια υπαρχει μια ισορροπια, γιατι ενα trade, συμβολιζει μια αγορα αλλα και πωληση ταυτοχρονα. Ειδικοτερα, στα επιπεδα στηριξης, οι αγοραστες ειναι πιο ενθουσιωδεις και εχουν το πανω χερι, αντιστροφα δε για την αντισταση, οπου οι πωλητες εχουν το πανω χερι (και οι σορτακηδες = πωλητες). Φυσικα σπουδαιο ρολο παιζει η ταχυτητα με την οποια φτασαμε σε μια στηριξη ή αντισταση (αλλα οχι μονο). Παιζει ρολο και η αποσταση την οποια διανυσαμε για να φασουμε σε αυτο το σημειο αλλα και ο ογκος συναλλαγων σαν μια υποστηριξη καθε σημαντικης κινησης. Τελος θα ελεγα οτι παιζει ρολο, και το συγκεκριμενο χρηματ/κο προιον, εαν δηλαδη δικαιολογει μια τετοια κινηση, τα χαρακτηριστικα του, και την ιστορια του. Η πλατφορμα LEVEL II, μαζι με τα ζωντανα διαγραμματα, μας δινουν ολη την απαραιτητη πληροφορηση, ζωντανα και με τρομερη ακριβεια. Οι traders, αναλογα με το trading style του καθ’ενος (τις ικανοτητες, πειρα κλπ.), πρεπει να αποκωδικοποιηση τα απαραιτητα στοιχεια ωστε να πραξει αναλογα. Κατι που απαραιτητα ολοι μας σαν traders θα πρεπει να γνωριζουμε, ειναι οτι η τεχνικη αναλυση, ειναι αβασιμη οταν την εφαρμοζουμε σε μετοχες ή δεικτες, με μικρο παρελθον ή με μικρο ογκο συναλλαγων και τρελες διακυμανσεις. Οι πιο καλυτερες και φερεγγυες “γραμμες”, στηριξεις & αντιστασεις, δεν προερχονται απο ακριβα software, αλλα ειναι τραβηγμενες με το χερι και το εμπειρο ματι καποιου Trader, με το κυριωτερο χαρακτηριστικο, την “απλοτητα”. [TOP]
Disclaimer
Copyright © 2000- A-TRADE

Copyright © 2000- A-TRADE